Revisões do sistema de negociação Etf
Troque os ETFs mais líquidos e os ETFs Inversos conosco!
Deixe seu portflio crescer com lucros sólidos e consistentes.
ETF longo ou posições ETFs inversas com alvo e stop loss.
Bem-vindo ao ETFwebTrading, uma maneira fácil.
para negociar ETFs e ETFs inversos!
Desenvolvemos uma estratégia de ETF simples, eficaz e rentável, baseada em indicadores técnicos, históricos.
índice de volatilidade e faixas de preço.
O ETFwebTrading foi projetado para aproveitar o potencial de investimento dos fundos negociados em bolsa. Existem mais de 130 ETFs em nosso banco de dados. A estratégia identifica o melhor desempenho desses ETFs para gerar um sinal de compra a cada dia, ele tenta prever o início de uma linha de tendência.
Estratégia rentável da Etf!
ETFwebTrading é uma estratégia lucrativa de ETF para traders iniciantes ou profissionais. Com base em nossa experiência, desenvolvemos uma estratégia consistente, eficaz e lucrativa com até 1.500% de lucro acumulado desde 2011. O sistema é baseado em indicadores técnicos, um índice de volatilidade e faixas de preço para quase 130 ETFs líquidos.
Definir e esquecer o sistema de negociação!
A estratégia tem sido lucrativa há pelo menos 5 anos. A estratégia em si é muito simples e fácil de seguir, literalmente leva menos de 5 minutos por dia para ser executada. O sistema abre o Etfs a um preço limite e fecha no destino ou stop loss que fornecemos, recomendamos colocar limite e limite de parada ordens.
A fim de auxiliar qualquer requisito, informação, dúvidas ou qualquer tipo de dúvida sobre a estratégia de negociação ETF, oferecemos um suporte ao cliente por e-mail 24/7. Nós fornecemos uma resposta rápida e eficiente entre as próximas 24 horas. Por favor, não hesite em contactar-nos se você precisar de alguma informação adicional. A seguir, você pode encontrar um formulário de contato e também um link de contato no site.
Serviços de negociação na web de ETF.
O ETFWebTrading ajuda você a melhorar o desempenho do seu portfólio. Nós entregamos negócios reais.
para iniciantes ou comerciantes profissionais com uma estratégia de ETF muito simples.
Oferecemos um suporte ao cliente por e-mail 24 horas por dia, sete dias por semana. Fornecemos uma resposta rápida e eficiente entre as próximas 24 horas.
Até 1300% em lucros acumulados desde 2011 usando uma cesta de quase 130 ETFs líquidos e ETFs inversos.
Nós fornecemos uma recomendação diária de e-mail com o preço de entrada, destino e perda de parada em cada negociação.
A estratégia do ETF é muito consistente e rentável, limitamos o risco usando uma média de stop loss de 3,0%.
Contato ETF.
Por favor, use o formulário abaixo para nos contactar sobre qualquer questão, informação ou dúvida sobre a estratégia do sistema Etf.
Revisões do sistema de negociação Etf
Estável e consistente estratégia ETF, fácil de negociar, 100% processo mecânico sem emoções envolvidas na seleção de cada comércio.
Conservador.
Negocie os ETFs mais líquidos e os ETFs inversos com um sistema conservador que negocie apenas posições longas com alvo e stop loss fornecidos em cada negociação.
Oferecemos um excelente atendimento ao cliente por e-mail com uma resposta eficiente e rápida para cada cliente, disponível 24 horas por dia, sete dias por semana.
Parceiros e Serviços de Autotrading.
Bem vindo ao EasyETFTrade!
Um rigoroso e amplamente testado sistema de negociação ETF.
Apresentamos-lhe um sistema que é muito fácil de seguir e 100% mecânico. Apenas seis posições abertas ao mesmo tempo.
Compra sempre ao preço de entrada. E-mails com sinais diários e informações na página do membro serão estendidos. Você só precisa passar alguns minutos na frente do seu computador. O desempenho do nosso sistema demonstra como você pode obter excelentes resultados com o uso de um sistema simples e confiável.
Destaques dos ETFs.
Negocie o maior Exchange Traded Fund (ETF) no mercado com as execuções mais rápidas e os maiores ETFs e ETFs Inversed com base na capitalização de mercado da AMEX e Nasdaq Composite.
Os fundos negociados em bolsa são eficientes em termos fiscais, porque você não está lidando diretamente com uma empresa etf ou fundos mútuos.
Swing Trades & amp; ETFs. Aposentar-se cedo.
Caro comerciante,
Para negociar ETFs e ações com sucesso, você precisará de um sistema de negociação confiável, não emocional, que detectará o que os operadores profissionais estão fazendo, e quando eles estiverem fazendo isso, você poderá simplesmente negociar com eles. & Quot;
# 1: siga a tendência.
Para comprar em baixa e vender em alta, você precisa de um sistema de negociação simples que detecte as principais ações e tendências de ETFs.
# 2: verifique seu email.
Basta procurar um e-mail todas as noites para novas negociações de ações e atualizações de mercado de nós.
# 3: negocie nosso sistema.
Nossas negociações de giro geralmente são postadas na área do associado na noite anterior à abertura do mercado.
O sistema de negociação C2Vtrader & # 153 foi criado para capacitar o investidor médio de varejo a fazer bons ganhos negociando ETFs (Exchange Traded Funds) e ações. Com segurança e consistência. Desenvolver nosso sistema de tendências não foi fácil, mas através de centenas de horas de pesquisa, planejamento, desenvolvimento de programas e mais de 30 anos de experiência de mercado, nosso modelo baseado em computador proprietário, The C2V Indicator, conseguiu alcançar resultados para nossos membros!
O C2Vtrader Stock e ETF Trading System tira a emoção de seus negócios, dando-lhe instruções fáceis de seguir. Somos um dos melhores sistemas de negociação de índices disponíveis, com foco no rastreamento de sinais de compra e venda de ETFs SP500. Freqüentemente negociamos ETFs com base em vários títulos relacionados a commodities, financeiros e indexados - todos eles são projetados para lucrar com os "desequilíbrios". no mercado que os profissionais criam.
A Curva Patrimonial de 5 Anos do Indicador C2V.
O método C2Vtrader pode beneficiar muitos tipos de investidores para incluir:
Investidores: Qualquer investidor que tenha perdido dinheiro no mercado e esteja cauteloso em voltar. Um investidor que não quer um cronograma de investimento rigoroso, mas ainda busca um retorno saudável com risco administrável.
Swing Traders: Traders que gostam de jogar as estratégias de tendência de curto a médio prazo. O rastreamento dos ETFs do índice SP500 está no centro do nosso sistema. É isso que mantém os nossos membros na direção geral certa nos mercados na grande maioria do tempo.
Investidores do IRA: Como muitos de nossos negócios são baseados em ETFs de índices, commodities e ações, que podem ser comprados e vendidos como qualquer ação, nosso sistema de comércio de ETF pode beneficiar os clientes do IRA em grande parte ao longo do tempo. .
Investidores 401K: Embora normalmente sua empresa 401k não permita que você lucre com um mercado em queda, nosso sistema é excelente para manter seu dinheiro seguro (em dinheiro) quando é muito perigoso investir em ações, ou por muito tempo (possuir ações, ETFs , ou títulos) apenas quando será o mais rentável para você possuí-los. Você é 401K será & quot; Stair-Step & quot; seu caminho para níveis muito mais altos e com muito menos risco a longo prazo.
E-Mini S & P: Traders que precisam de um sinal de tempo para o Emini S & P em um período de tempo curto a intermediário.
Os investidores e comerciantes mais bem sucedidos da história entenderam e dominaram o conceito de multiplicar seu dinheiro ao longo do tempo. Nossa estratégia comercial é como a riqueza verdadeira é criada - construindo sua carteira com segurança ao longo do tempo. deixe seu dinheiro fazer o trabalho para você.
Experimente o C2VTrader Trade System sem riscos por trinta dias! Se você está insatisfeito com o nosso serviço por qualquer motivo - simplesmente cancele sua assinatura em 30 dias e você não deve nada - você pode cancelar sua assinatura a qualquer momento.
Embora estejamos sempre melhorando o sistema, honestamente não sabemos como tornar nosso sistema menos estressante, mais lucrativo e com menor risco para esse tipo de negociação, então o que é.
Olha, não importa onde os mercados vão daqui e por quanto tempo.
Não faz qualquer diferença qual empresa teve que ganhos.
E certamente não faz diferença o que é dito na mídia. o Smart Money provavelmente está 'apertado' com a mídia. A mídia noticiosa está anunciando excatly o que os comerciantes de ações profissionais estão vendendo para você. o pior conselho de investimento imaginável!
Nenhuma dessas coisas é importante. de fato, nós pedimos que você as ignore completamente.
A única coisa que você precisa se preocupar é isso.
& quot; Os comerciantes profissionais compram quando você está comprando, e eles estão vendendo quando você está vendendo? & quot; . sabendo disso é o que lhe trará os lucros mais seguros e consistentes - não importa em que você esteja investindo.
A atividade profissional é responsável por até 80% da atividade da ALL no mercado - todos os dias. Essa atividade é o que cria tendências de estoque para cima e para baixo em fundos mútuos, ETFs e, por fim, todos os títulos de índices de mercado mais amplos. Toda a estrutura do mercado foi criada, literalmente, para influenciar o pequeno investidor e o investidor a tomar decisões erradas regularmente, tão frequentemente quanto possível - Sim, você adivinhou, é uma farsa completa.
Se você está cansado ou desanimado com o seu desempenho, podemos ajudá-lo a alcançar os ganhos que você sempre desejou no mercado de ações, e fazemos isso com integridade.
A parte mais difícil de ser um investidor ou trader é o timing - saber quando entrar e sair do mercado. Isso é o que o C2Vtrader Trading System é tudo! Mantendo você no lado certo do mercado, o mais rápido possível - Maximizando seus negócios vencedores e minimizando seus negócios perdidos.
Nós fomos vítimas nos mercados no passado, assim como você. Antes de desenvolvermos o Indicador C2V, havíamos perdido dinheiro com base em um mundo oculto de negociação de ações sobre o qual não sabíamos nada. Bem, esses dias acabaram! Muitas pessoas não percebem a verdade fria, dura e muito feia. sempre haverá perdedores no mercado de ações - tem que existir. os mercados não poderiam funcionar sem eles, literalmente! A única questão é em qual time você vai jogar? Você tem uma escolha.
Aproveite esta oportunidade para lucrar com a gente e se tornar um C2V Trader, como rastreamos os comerciantes profissionais!
Se você está descontente por qualquer motivo. apenas cancele sua assinatura dentro de 30 dias e você deve zero!
Os profissionais são implacáveis. eles nunca vão parar de correr o seu jogo de shell! Verifique suas emoções na porta e junte-se hoje para fazer parte de uma comunidade comercial bem-sucedida. Essa pode ser uma das decisões financeiras mais importantes que você toma em sua vida.
Ridiculamente Simple ETF Trading System supera de forma consistente os índices de mercado!
Attention Return Starved Traders:
Eu descobri uma simples frase de 3 palavras, encontrada em um livro obscuro do mercado de ações, publicado pela primeira vez em 1967 & # 8230; E então eu gastei quase $ 95.000 do meu próprio dinheiro para transformá-lo em um sistema mecânico que tem uma média histórica de 4% a 6% ao mês com ETFs! Isto não é hipotético, são negociações ao vivo & # 8221; desde janeiro de 2007, em BULL & # 038; Mercados BEAR!
Descubra a verdadeira história de um & # 8220; Sistema Mecânico & # 8221; Que bateu o S & # 038; P 500 por uma enorme margem nos últimos 9 anos! & # 8230; E vamos provar isso para você, mostrando mais de 1.215 negócios, de volta a janeiro de 2007!
Esta não é uma "capa e adaga" # 8221; tipo de segredo, é algo tão óbvio e claro como o dia, que é incompreensível que ninguém mais tenha percebido isso ainda!
Pronto para ver como, nos 9 anos desde 2007, medimos mais de 3% ao mês, na Bull & amp; Bear Markets?
O que os clientes regulares têm a dizer sobre a negociação com o ponto de inflexão do ETF?
“Eu fiquei tão cansado do meu consultor financeiro me dizendo para 'COMPRAR E SEGURAR' # 8221; Como o meu investimento evaporou e vi os saldos das minhas contas baixarem durante vários anos seguidos. Eu estou seguindo junto com o ETF Tipping Point comércios agora, e não olhei para trás, minha conta está crescendo de forma constante, só teve 1 perder mês dos últimos 13! ”NOTA: Seus resultados podem variar.
“Se você não quer correr o risco de & # 8220; comprar e manter & # 8221; e quer ter uma postura mais ativa na sua negociação, eu recomendo o Ponto de Virada do ETF. Leva-me menos de 10 minutos por semana para ficar no topo dos negócios, e é quase viciante ver os saldos das contas se esvaindo e fluindo. É claro que há negociações perdidas, mas, mês a mês, estou aumentando minhas contas (OBSERVAÇÃO: negocio isso em uma conta de margem, bem como em algumas ROTH IRAs.) & # 8221; NOTA: Seus resultados podem variar.
& # 8220; Eu amo esse estilo de negociação! Eu estou tomando todos os comércios como eles vêm para cima, e alguns longe, em média, cerca de 3-4 negócios por mês. Eu tentei quase tudo sob o sol, e me sinto extremamente confiante em usar o sistema ETF Tipping Point para a corrida looooong! O Kirt tem uma equipe incrível, ótimo suporte e me sinto altamente confiante com base nos meus resultados. Eu estou em torno de US $ 5.000 em uma conta de US $ 45.000 em apenas alguns meses & # 8230; & # 8221; NOTA: Seus resultados podem variar.
Curioso para descobrir se o investimento em ETF é certo para você? Clique para saber mais ou ligue-nos: 1 (509) 720-7867.
Revisões do sistema de negociação Etf
Ter uma questão?
Apresentamos-lhe um sistema que é muito fácil de seguir e 100% mecânico. Apenas seis posições abertas ao mesmo tempo. Você só precisa passar alguns minutos na frente do seu computador.
Estratégia sólida.
Desenvolvemos uma estratégia ETF estável e consistente desde 2010. A estratégia baseia-se em indicadores técnicos e gamas de preços.
Processo Mecânico.
é um processo 100% mecânico. Não há emoções ou decisões subjetivas para selecionar cada sinal.
Índices Globais.
Um índice ETF é uma estrutura de investimento que agrupa os ativos de seus investidores e pode ser negociada em qualquer troca.
Suporte ao cliente.
Oferecemos suporte completo por email aos nossos membros; Por favor, não hesite em nos consultar para qualquer pergunta ou comentário.
Negociações da última estrela.
Notícias do sistema:
A UGAZ abriu em 9/15/17 às 12h40 e fechou em 18/9/14 às 13,70 + 10,48%.
A DGAZ abriu em 14 de agosto às 21h60 e fechou em 9/15/17 às 23.50 + 8.80%.
O DUST foi inaugurado em 28/07/17 às 27h30 e fechado em 8/04/17 às 29,50 + 8,06%.
DBA abriu por muito tempo em 19/4/17 a 36,32 e fechou em 4/20/17 a 38,00 + 4,63%.
Revisões do sistema de negociação Etf
Foram quatro meses desde a última revisão do livro. Eu queria fazer revisões de livros uma característica mais frequente do blog. Problema é que eu costumo começar alguns livros de uma só vez, mas tenho dificuldade em terminá-los.
O livro para a revisão de hoje é um Guia Prático de Sistemas de Negociação ETF por Anthony Garner, que é um Trend Follower e gerente de fundos (e usuário da Trading Blox). O livro destina-se a investidores que desejem investigar o comércio baseado em regras e explica, com inúmeros exemplos, o caminho para projetar, construir e testar sistemas mecânicos de negociação, com ênfase em como isso pode ser aplicado aos instrumentos da ETF.
O livro é uma leitura rápida (170 páginas) com muitos gráficos para ilustrar o teste.
Informação introdutória.
O autor começa apresentando negociações sistemáticas / mecânicas por meio de um exemplo de sistema muito simples e os registros de fundos sistemáticos como o Renaissance e muitos dos Trend Following Wizards.
O próximo capítulo trata dos dados. Enfatizando a importância de dados de boa qualidade, o autor lista algumas fontes para obter dados históricos a serem usados como proxy para os (relativamente recentes) ETFs. Um exemplo de investimento com / sem dividendos é um argumento convincente para tentar obter esses dados também (em pouco mais de um século, incluindo e reinvestindo dividendos quase o dobro do retorno anual & # 8211; e com composição, isso significa multiplicar o seu final equilíbrio por um fator de mais de 150!). Finalmente, Garner toca commodities e a necessidade de construir índices, incluindo fatores menos óbvios, como o retorno do rolo.
Um capítulo rápido sobre o software Backtesting segue (Garner usa Trading Blox ao longo do livro) leva ao capítulo final da Parte 1 sobre Estratégia e design do sistema.
Aspectos como otimização e ajuste de curva são discutidos, bem como a necessidade de premissas de testes realistas, na simulação de derrapagens e custos de transação & # 8211; que também pode ter um impacto dramático nos resultados da simulação.
Parte 2: A carne do livro.
A segunda e última parte introduz várias estratégias de investimento, incluindo negociação sistemática (ou baseada em regras). Conforme destacado pelo autor, as alocações de ativos são uma das mais importantes fontes de retorno. A boa notícia é que as principais classes de ativos (e mais) estão disponíveis na forma de um ETF. Várias alocações de ativos são testadas usando os diferentes sistemas ao longo desta parte.
Referências.
Como base para comparação, várias estatísticas (CAGR, drawdown, etc.) são calculadas para diferentes carteiras de compra e retenção (apenas ações, ações com obrigações e commodities, apenas mercadorias, etc.). Uma conclusão é que um portfólio diversificado ajuda a gerar retornos mais suaves e maiores. Outro ponto é como o reequilíbrio regular é importante para manter um nível adequado de diversificação no portfólio.
A Garner usa a métrica de retorno ajustada pelo risco para comparar estratégias. Deixe simplesmente chamar isso de erro semântico (é amplamente utilizado em toda a indústria), o leitor inteligente deve ser capaz de traduzir mentalmente esse retorno ajustado pela volatilidade. (Desculpe & # 8230; um urso de erro meu: Variância! = Risco)
Finalmente, uma nota lateral interessante específica para commodities e seus ETCs equivalentes para participações de longo prazo. O autor demonstra que, devido aos rendimentos de rotação negativos (para os mercados em contango) e a taxas adicionais de patrocinadores ETC que corroem grande parte dos retornos, esses instrumentos não são uma opção ideal para a retenção a longo prazo.
Sistema BBBO.
O primeiro sistema baseado em regras que a Garner apresenta é um Bollinger Band BreakOut. Ele descreve o sistema completo usando regras, não só para entrada e saída, mas também para dimensionamento de posição e risco, reequilíbrio, gerenciamento de dinheiro, etc. (como qualquer sistema bom deveria). O bom extra para os usuários do Trading Blox é que o sistema está disponível nos fóruns por aí.
O autor faz comparações com os vários benchmarks de alocação de ativos discutidos no capítulo anterior, que demonstram de forma bastante conclusiva a superioridade desse sistema Trend Following sobre as estratégias Buy and Hold da Buy and Hope. Jogar com os parâmetros do sistema também mostra alguma forma de robustez, com o desempenho mantendo-se bastante constante.
Um ponto é feito sobre negociação curta. Recomenda-se não.
Isto é principalmente à luz do mau desempenho de estratégias de curto-apenas testadas no livro. Mas o problema com este raciocínio é que a maioria dos backtests remontam apenas a 1982! Acredito que o autor poderia ter sido vítima de uma visão tendenciosa dos mercados, fazendo previsões macro sobre a continuidade das condições de mercado (sugerindo que, apesar do desempenho muito bom em 2007-2008, os sistemas de curto posicionamento voltarão ao desempenho negativo quando os mercados de ações se recuperam & # 8221;).
Tenho vários problemas com isso:
Quem sabe se os mercados vão se recuperar em breve? Sem entrar em discussões macroeconômicas com muito detalhe aqui: desde os anos 80, os mercados mundiais foram submetidos à maior expansão inflacionária nos últimos 100 anos (nunca?), Ajudando a apoiar (criar?) Os principais macro bull run (bubble?) na maioria das classes de ativos, globalmente. Eu não quero fazer nenhuma previsão sobre para onde estamos indo em seguida, mas quem sabe se os próximos 25 anos não rimarão com 1931-1955 (ou seja, e / ou nos dar um longo estilo no estilo do Japão & # 8221; espiral de declínio deflacionário). O pressuposto não foi testado em mercados anteriores (principalmente por falta de dados antes de 1982).
Como uma nota lateral para o acima: seria interessante medir e testar o impacto de um filtro de macro em um sistema Trend Following (ou seja, algo na veia de: & # 8220; favorecer longas negociações no sistema quando os indicadores macro indicam um período de expansão e trocas curtas durante declínios & # 8221;). Talvez explorar uma versão mecanizada de Schumpeter Business Cycles ou Kondratiev Waves como um filtro de longo prazo seria uma abordagem digna.
Retornos crescentes.
Este é um capítulo interessante abordando uma das falhas de ETFs versus futuros como instrumentos de negociação sistemática: alavancagem (ou melhor, falta de). O novo algoritmo de Gerenciamento de Dinheiro alterado dita ao sistema para concentrar o patrimônio nos sinais disponíveis, em vez de separar o capital próprio por instrumento (e sentar-se em Dinheiro, onde não há sinais). Este é um conceito interessante que merece uma investigação mais aprofundada.
A melhoria de desempenho gerada por essa regra de gerenciamento do Money é bastante interessante. A conclusão é que é possível aumentar os retornos sem aumentar a alavancagem.
Sistema Momentum.
O último capítulo dá o mesmo tratamento de comparação a um sistema de impulso (compre mercados de maior desempenho), o que parece superar o sistema BBBO (e, obviamente, Buy and Hold também).
Novamente, este código do sistema está disponível nos fóruns Trading Blox.
Depois do Word.
Uma leitura bastante curta e agradável de um desenvolvedor de Tendências e Desenvolvedores de Tendências de vida real experiente. Há algumas idéias para tirar, o que é sempre apreciável. Um pouco sobre o lado caro (mas de alguma forma consegui obtê-lo em quase -50% na amazon & # 8230;).
10 Comentários até agora e darr;
Obrigado pela revisão. Por curiosidade, quais foram alguns dos CAGRs mais atrasados testados e correspondentes DDs correspondentes para os sistemas de exemplo?
Minha experiência em desenvolver sistemas de negociação ETF reflete alguns destaques do livro que você mencionou. A vantagem não é tão prontamente abundante, então você precisa procurar um sistema com não apenas uma boa relação ganha-perda, etc., mas o sistema também precisa entregar um retorno aceitável com a alavanca disponível. Disse de outra maneira que você precisa projetar até Kelly em vez de levantar até Kelly.
O ponto sobre focar seu dinheiro nos sinais disponíveis corresponde à minha pesquisa. Assim como os benefícios dos sistemas de tipo de impulso que são construídos em torno da focalização.
Como o autor avisa contra jogar o lado curto, eu estaria disposto a apostar um níquel que ele não gasta muito tempo em indicadores de volume no livro ;-)
O sistema BBBO aplicado a um portfólio diversificado gerou 14,12% de CAGR com um MaxDD de 24% e a versão aprimorada (ou seja, concentrações em sinais disponíveis: 19,18% com MaxDD de 37,4%).
Você está certo sobre o autor não usar indicadores de volume e # 8211; Eu aceito que você encontrou algum bom uso deles?
Obrigado pelas estatísticas adicionais.
Sim, acho que o volume é útil e pode ser comercializado. A questão que muitos seguidores da tendência tem é que seus modelos não podem lidar com a forte inversão de preços que chegam ao final de uma boa oportunidade curta. Você pode ver essa reversão se você ficar de olho no volume porque o volume de negociação cai no final de um movimento. Tim Ord tem um livro sobre isso & # 8230;
E o comentário sobre o livro de Tim Ord, que é simplesmente um campo de vendas para o seu Ord Volume, um boletim informativo que você precisa pagar em seu site?
O livro é suficientemente interessante sem se inscrever em sua newsletter?
Oi Kevin, achei o livro útil. Não subscrevo a sua newsletter para não poder comentar o seu valor. Eu também não uso "Volume Ord" # 8221; exatamente da maneira como ele estabelece no livro. O que fiz em vez disso é apenas assumir o princípio geral de que o volume começará a cair no agregado à medida que chegar ao final de um movimento porque cada vez menos compradores marginais estão dirigindo o preço.
Você fez um comentário sobre o autor não backtesting até 1982. O que eu pensei interessante por alguns motivos, a saber, que eu deveria estar backtesting meu sistema de negociação mais longe!
De qualquer forma, este livro trata de sistemas de negociação para ETFs que só existem desde 1993. (de acordo com WSJ) online. wsj / ad / focusonetfs / history. html.
Então está tudo bem só backtest sistemas de negociação ETF para 1993 certo?
De forma estrita, você só pode testar back-test ETFs (ou qualquer outra coisa) a partir da data em que começam a operar (ou seja, 1993 para ETFs). Mas eu realmente não considero os ETFs como novos investimentos, dado que a maioria deles simplesmente tenta reproduzir um índice subjacente, que geralmente existe há muito mais tempo (ETFs de índices de ações, ETFs de commodities e ETFs de imóveis). . Esses índices provavelmente devem ser usados como proxy para o back-testing do ETF para períodos de back-test mais longos (isto é o que o autor de livros faz com os dados do índice que remontam a 1982).
Claro que isso não funciona com alguns ETFs mais exóticos (que geralmente são muito mais recentes), que não acompanham um índice, por exemplo. Nesse caso, o teste de retorno é bastante limitado.
Parece-me que os ETFs (2x e 3x) alavancados de hoje estão apenas implorando para serem usados em operações curtas. A redefinição diária e a decadência desses tipos de ETFs dificultam a perda de valor no longo prazo.
@ Max: Você tem razão em dizer que alguns desses ETFs alavancados têm reseting diário e decaimento do tempo. Um método para combater isso seria utilizar uma metodologia de temporização que o tirasse depois de um certo número de dias se o ETF não fizesse uma nova baixa ou uma nova alta. Digamos, por exemplo, se você estiver usando um ETF longo e ele não fizer um novo mínimo por 12 dias consecutivos, você pode fechar essa posição.
Opa e não fez um novo ALTO por 12 dias consecutivos, então você poderia fechar a posição nessa base.
Deixe um comentário (Cancelar)
Atualizações gratuitas.
Posts populares.
Procure no blog Au. Tra. Sy.
Global Futures Broker.
Blog Au. Tra. Sy, pesquisa e desenvolvimento de Trading Sistemático, com um sabor de Trend Following.
Disclaimer: O desempenho passado não é necessariamente indicativo de resultados futuros. A negociação de futuros é complexa e apresenta o risco de perdas substanciais; como tal, pode não ser adequado para todos os investidores. O conteúdo deste site é fornecido apenas como informação geral e não deve ser considerado como recomendação de investimento. Todo o conteúdo do site, não deve ser interpretado como uma recomendação para comprar ou vender qualquer título ou instrumento financeiro, ou para participar de qualquer estratégia específica de negociação ou investimento. As idéias expressas neste site são unicamente as opiniões do autor. O autor pode ou não ter uma posição em qualquer instrumento financeiro ou estratégia citada acima. Qualquer ação que você tome como resultado de informações ou análises neste site é, em última instância, de sua exclusiva responsabilidade.
RESULTADOS DE DESEMPENHO HIPOTÉTICOS TEM MUITAS LIMITAÇÕES INERENTES, ALGUNS DESCRITOS ABAIXO. NENHUMA REPRESENTAÇÃO ESTÁ FAZENDO QUE QUALQUER CONTA VOCE OU POSSIBILIDADE DE ALCANÇAR LUCROS OU PERDAS SIMILARES ÀOS MOSTRADOS; POR FAVOR, HÁ DIFERENÇAS FREQUENTEMENTE SHARP ENTRE RESULTADOS DE DESEMPENHO HIPOTÉTICOS E OS RESULTADOS REAIS REALIZADOS POR TODOS OS PROGRAMAS DE NEGOCIAÇÕES PARTICULARES. UMA DAS LIMITAÇÕES DOS RESULTADOS DE DESEMPENHO HIPOTÉTICOS É QUE ESTÃO GERALMENTE PREPARADAS COM O BENEFÍCIO DE HINDSIGHT. ADICIONALMENTE, A NEGOCIAÇÃO HIPOTÉTICA NÃO IMPORTA RISCOS FINANCEIROS, E NENHUM GRUPO DE NEGOCIAÇÃO HIPOTÉTICA PODE COMPLETAMENTE CONTA PARA O IMPACTO DO RISCO FINANCEIRO DE NEGOCIAÇÃO REAL. POR EXEMPLO, A CAPACIDADE PARA SUPORTAR PERDAS OU ADERIR A UM PROGRAMA DE NEGOCIAÇÃO EM PARTICULAR, APESAR DAS PERDAS DE NEGOCIAÇÃO, SÃO PONTOS MATERIAIS QUE TAMBÉM PODEM AFETAR DE MANEIRA ADEQUADA OS RESULTADOS DA NEGOCIAÇÃO REAL. HÁ NOMBROSOS OUTROS FATORES RELACIONADOS COM OS MERCADOS EM GERAL OU NA EXECUÇÃO DE QUALQUER PROGRAMA ESPECÍFICO DE NEGOCIAÇÃO QUE NÃO PODE SER TOTALMENTE COMPTABILIZADO NA PREPARAÇÃO DE RESULTADOS DE DESEMPENHO HIPOTÉTICOS E TODOS OS QUE PODEMOS ADVERSAMENTE EFECTUAR OS RESULTADOS DE NEGOCIAÇÃO.
ESTAS TABELAS DE DESEMPENHO E RESULTADOS SÃO HIPOTÉTICOS NA NATUREZA E NÃO REPRESENTAM A NEGOCIAÇÃO EM CONTAS REAIS.
Estável e consistente estratégia ETF, fácil de negociar, 100% processo mecânico sem emoções envolvidas na seleção de cada comércio.
Conservador.
Negocie os ETFs mais líquidos e os ETFs inversos com um sistema conservador que negocie apenas posições longas com alvo e stop loss fornecidos em cada negociação.
Oferecemos um excelente atendimento ao cliente por e-mail com uma resposta eficiente e rápida para cada cliente, disponível 24 horas por dia, sete dias por semana.
Parceiros e Serviços de Autotrading.
Bem vindo ao EasyETFTrade!
Um rigoroso e amplamente testado sistema de negociação ETF.
Apresentamos-lhe um sistema que é muito fácil de seguir e 100% mecânico. Apenas seis posições abertas ao mesmo tempo.
Compra sempre ao preço de entrada. E-mails com sinais diários e informações na página do membro serão estendidos. Você só precisa passar alguns minutos na frente do seu computador. O desempenho do nosso sistema demonstra como você pode obter excelentes resultados com o uso de um sistema simples e confiável.
Destaques dos ETFs.
Negocie o maior Exchange Traded Fund (ETF) no mercado com as execuções mais rápidas e os maiores ETFs e ETFs Inversed com base na capitalização de mercado da AMEX e Nasdaq Composite.
Os fundos negociados em bolsa são eficientes em termos fiscais, porque você não está lidando diretamente com uma empresa etf ou fundos mútuos.
Swing Trades & amp; ETFs. Aposentar-se cedo.
Caro comerciante,
Para negociar ETFs e ações com sucesso, você precisará de um sistema de negociação confiável, não emocional, que detectará o que os operadores profissionais estão fazendo, e quando eles estiverem fazendo isso, você poderá simplesmente negociar com eles. & Quot;
# 1: siga a tendência.
Para comprar em baixa e vender em alta, você precisa de um sistema de negociação simples que detecte as principais ações e tendências de ETFs.
# 2: verifique seu email.
Basta procurar um e-mail todas as noites para novas negociações de ações e atualizações de mercado de nós.
# 3: negocie nosso sistema.
Nossas negociações de giro geralmente são postadas na área do associado na noite anterior à abertura do mercado.
O sistema de negociação C2Vtrader & # 153 foi criado para capacitar o investidor médio de varejo a fazer bons ganhos negociando ETFs (Exchange Traded Funds) e ações. Com segurança e consistência. Desenvolver nosso sistema de tendências não foi fácil, mas através de centenas de horas de pesquisa, planejamento, desenvolvimento de programas e mais de 30 anos de experiência de mercado, nosso modelo baseado em computador proprietário, The C2V Indicator, conseguiu alcançar resultados para nossos membros!
O C2Vtrader Stock e ETF Trading System tira a emoção de seus negócios, dando-lhe instruções fáceis de seguir. Somos um dos melhores sistemas de negociação de índices disponíveis, com foco no rastreamento de sinais de compra e venda de ETFs SP500. Freqüentemente negociamos ETFs com base em vários títulos relacionados a commodities, financeiros e indexados - todos eles são projetados para lucrar com os "desequilíbrios". no mercado que os profissionais criam.
A Curva Patrimonial de 5 Anos do Indicador C2V.
O método C2Vtrader pode beneficiar muitos tipos de investidores para incluir:
Investidores: Qualquer investidor que tenha perdido dinheiro no mercado e esteja cauteloso em voltar. Um investidor que não quer um cronograma de investimento rigoroso, mas ainda busca um retorno saudável com risco administrável.
Swing Traders: Traders que gostam de jogar as estratégias de tendência de curto a médio prazo. O rastreamento dos ETFs do índice SP500 está no centro do nosso sistema. É isso que mantém os nossos membros na direção geral certa nos mercados na grande maioria do tempo.
Investidores do IRA: Como muitos de nossos negócios são baseados em ETFs de índices, commodities e ações, que podem ser comprados e vendidos como qualquer ação, nosso sistema de comércio de ETF pode beneficiar os clientes do IRA em grande parte ao longo do tempo. .
Investidores 401K: Embora normalmente sua empresa 401k não permita que você lucre com um mercado em queda, nosso sistema é excelente para manter seu dinheiro seguro (em dinheiro) quando é muito perigoso investir em ações, ou por muito tempo (possuir ações, ETFs , ou títulos) apenas quando será o mais rentável para você possuí-los. Você é 401K será & quot; Stair-Step & quot; seu caminho para níveis muito mais altos e com muito menos risco a longo prazo.
E-Mini S & P: Traders que precisam de um sinal de tempo para o Emini S & P em um período de tempo curto a intermediário.
Os investidores e comerciantes mais bem sucedidos da história entenderam e dominaram o conceito de multiplicar seu dinheiro ao longo do tempo. Nossa estratégia comercial é como a riqueza verdadeira é criada - construindo sua carteira com segurança ao longo do tempo. deixe seu dinheiro fazer o trabalho para você.
Experimente o C2VTrader Trade System sem riscos por trinta dias! Se você está insatisfeito com o nosso serviço por qualquer motivo - simplesmente cancele sua assinatura em 30 dias e você não deve nada - você pode cancelar sua assinatura a qualquer momento.
Embora estejamos sempre melhorando o sistema, honestamente não sabemos como tornar nosso sistema menos estressante, mais lucrativo e com menor risco para esse tipo de negociação, então o que é.
Olha, não importa onde os mercados vão daqui e por quanto tempo.
Não faz qualquer diferença qual empresa teve que ganhos.
E certamente não faz diferença o que é dito na mídia. o Smart Money provavelmente está 'apertado' com a mídia. A mídia noticiosa está anunciando excatly o que os comerciantes de ações profissionais estão vendendo para você. o pior conselho de investimento imaginável!
Nenhuma dessas coisas é importante. de fato, nós pedimos que você as ignore completamente.
A única coisa que você precisa se preocupar é isso.
& quot; Os comerciantes profissionais compram quando você está comprando, e eles estão vendendo quando você está vendendo? & quot; . sabendo disso é o que lhe trará os lucros mais seguros e consistentes - não importa em que você esteja investindo.
A atividade profissional é responsável por até 80% da atividade da ALL no mercado - todos os dias. Essa atividade é o que cria tendências de estoque para cima e para baixo em fundos mútuos, ETFs e, por fim, todos os títulos de índices de mercado mais amplos. Toda a estrutura do mercado foi criada, literalmente, para influenciar o pequeno investidor e o investidor a tomar decisões erradas regularmente, tão frequentemente quanto possível - Sim, você adivinhou, é uma farsa completa.
Se você está cansado ou desanimado com o seu desempenho, podemos ajudá-lo a alcançar os ganhos que você sempre desejou no mercado de ações, e fazemos isso com integridade.
A parte mais difícil de ser um investidor ou trader é o timing - saber quando entrar e sair do mercado. Isso é o que o C2Vtrader Trading System é tudo! Mantendo você no lado certo do mercado, o mais rápido possível - Maximizando seus negócios vencedores e minimizando seus negócios perdidos.
Nós fomos vítimas nos mercados no passado, assim como você. Antes de desenvolvermos o Indicador C2V, havíamos perdido dinheiro com base em um mundo oculto de negociação de ações sobre o qual não sabíamos nada. Bem, esses dias acabaram! Muitas pessoas não percebem a verdade fria, dura e muito feia. sempre haverá perdedores no mercado de ações - tem que existir. os mercados não poderiam funcionar sem eles, literalmente! A única questão é em qual time você vai jogar? Você tem uma escolha.
Aproveite esta oportunidade para lucrar com a gente e se tornar um C2V Trader, como rastreamos os comerciantes profissionais!
Se você está descontente por qualquer motivo. apenas cancele sua assinatura dentro de 30 dias e você deve zero!
Os profissionais são implacáveis. eles nunca vão parar de correr o seu jogo de shell! Verifique suas emoções na porta e junte-se hoje para fazer parte de uma comunidade comercial bem-sucedida. Essa pode ser uma das decisões financeiras mais importantes que você toma em sua vida.
Ridiculamente Simple ETF Trading System supera de forma consistente os índices de mercado!
Attention Return Starved Traders:
Eu descobri uma simples frase de 3 palavras, encontrada em um livro obscuro do mercado de ações, publicado pela primeira vez em 1967 & # 8230; E então eu gastei quase $ 95.000 do meu próprio dinheiro para transformá-lo em um sistema mecânico que tem uma média histórica de 4% a 6% ao mês com ETFs! Isto não é hipotético, são negociações ao vivo & # 8221; desde janeiro de 2007, em BULL & # 038; Mercados BEAR!
Descubra a verdadeira história de um & # 8220; Sistema Mecânico & # 8221; Que bateu o S & # 038; P 500 por uma enorme margem nos últimos 9 anos! & # 8230; E vamos provar isso para você, mostrando mais de 1.215 negócios, de volta a janeiro de 2007!
Esta não é uma "capa e adaga" # 8221; tipo de segredo, é algo tão óbvio e claro como o dia, que é incompreensível que ninguém mais tenha percebido isso ainda!
Pronto para ver como, nos 9 anos desde 2007, medimos mais de 3% ao mês, na Bull & amp; Bear Markets?
O que os clientes regulares têm a dizer sobre a negociação com o ponto de inflexão do ETF?
“Eu fiquei tão cansado do meu consultor financeiro me dizendo para 'COMPRAR E SEGURAR' # 8221; Como o meu investimento evaporou e vi os saldos das minhas contas baixarem durante vários anos seguidos. Eu estou seguindo junto com o ETF Tipping Point comércios agora, e não olhei para trás, minha conta está crescendo de forma constante, só teve 1 perder mês dos últimos 13! ”NOTA: Seus resultados podem variar.
“Se você não quer correr o risco de & # 8220; comprar e manter & # 8221; e quer ter uma postura mais ativa na sua negociação, eu recomendo o Ponto de Virada do ETF. Leva-me menos de 10 minutos por semana para ficar no topo dos negócios, e é quase viciante ver os saldos das contas se esvaindo e fluindo. É claro que há negociações perdidas, mas, mês a mês, estou aumentando minhas contas (OBSERVAÇÃO: negocio isso em uma conta de margem, bem como em algumas ROTH IRAs.) & # 8221; NOTA: Seus resultados podem variar.
& # 8220; Eu amo esse estilo de negociação! Eu estou tomando todos os comércios como eles vêm para cima, e alguns longe, em média, cerca de 3-4 negócios por mês. Eu tentei quase tudo sob o sol, e me sinto extremamente confiante em usar o sistema ETF Tipping Point para a corrida looooong! O Kirt tem uma equipe incrível, ótimo suporte e me sinto altamente confiante com base nos meus resultados. Eu estou em torno de US $ 5.000 em uma conta de US $ 45.000 em apenas alguns meses & # 8230; & # 8221; NOTA: Seus resultados podem variar.
Curioso para descobrir se o investimento em ETF é certo para você? Clique para saber mais ou ligue-nos: 1 (509) 720-7867.
Revisões do sistema de negociação Etf
Ter uma questão?
Apresentamos-lhe um sistema que é muito fácil de seguir e 100% mecânico. Apenas seis posições abertas ao mesmo tempo. Você só precisa passar alguns minutos na frente do seu computador.
Estratégia sólida.
Desenvolvemos uma estratégia ETF estável e consistente desde 2010. A estratégia baseia-se em indicadores técnicos e gamas de preços.
Processo Mecânico.
é um processo 100% mecânico. Não há emoções ou decisões subjetivas para selecionar cada sinal.
Índices Globais.
Um índice ETF é uma estrutura de investimento que agrupa os ativos de seus investidores e pode ser negociada em qualquer troca.
Suporte ao cliente.
Oferecemos suporte completo por email aos nossos membros; Por favor, não hesite em nos consultar para qualquer pergunta ou comentário.
Negociações da última estrela.
Notícias do sistema:
A UGAZ abriu em 9/15/17 às 12h40 e fechou em 18/9/14 às 13,70 + 10,48%.
A DGAZ abriu em 14 de agosto às 21h60 e fechou em 9/15/17 às 23.50 + 8.80%.
O DUST foi inaugurado em 28/07/17 às 27h30 e fechado em 8/04/17 às 29,50 + 8,06%.
DBA abriu por muito tempo em 19/4/17 a 36,32 e fechou em 4/20/17 a 38,00 + 4,63%.
Revisões do sistema de negociação Etf
Foram quatro meses desde a última revisão do livro. Eu queria fazer revisões de livros uma característica mais frequente do blog. Problema é que eu costumo começar alguns livros de uma só vez, mas tenho dificuldade em terminá-los.
O livro para a revisão de hoje é um Guia Prático de Sistemas de Negociação ETF por Anthony Garner, que é um Trend Follower e gerente de fundos (e usuário da Trading Blox). O livro destina-se a investidores que desejem investigar o comércio baseado em regras e explica, com inúmeros exemplos, o caminho para projetar, construir e testar sistemas mecânicos de negociação, com ênfase em como isso pode ser aplicado aos instrumentos da ETF.
O livro é uma leitura rápida (170 páginas) com muitos gráficos para ilustrar o teste.
Informação introdutória.
O autor começa apresentando negociações sistemáticas / mecânicas por meio de um exemplo de sistema muito simples e os registros de fundos sistemáticos como o Renaissance e muitos dos Trend Following Wizards.
O próximo capítulo trata dos dados. Enfatizando a importância de dados de boa qualidade, o autor lista algumas fontes para obter dados históricos a serem usados como proxy para os (relativamente recentes) ETFs. Um exemplo de investimento com / sem dividendos é um argumento convincente para tentar obter esses dados também (em pouco mais de um século, incluindo e reinvestindo dividendos quase o dobro do retorno anual & # 8211; e com composição, isso significa multiplicar o seu final equilíbrio por um fator de mais de 150!). Finalmente, Garner toca commodities e a necessidade de construir índices, incluindo fatores menos óbvios, como o retorno do rolo.
Um capítulo rápido sobre o software Backtesting segue (Garner usa Trading Blox ao longo do livro) leva ao capítulo final da Parte 1 sobre Estratégia e design do sistema.
Aspectos como otimização e ajuste de curva são discutidos, bem como a necessidade de premissas de testes realistas, na simulação de derrapagens e custos de transação & # 8211; que também pode ter um impacto dramático nos resultados da simulação.
Parte 2: A carne do livro.
A segunda e última parte introduz várias estratégias de investimento, incluindo negociação sistemática (ou baseada em regras). Conforme destacado pelo autor, as alocações de ativos são uma das mais importantes fontes de retorno. A boa notícia é que as principais classes de ativos (e mais) estão disponíveis na forma de um ETF. Várias alocações de ativos são testadas usando os diferentes sistemas ao longo desta parte.
Referências.
Como base para comparação, várias estatísticas (CAGR, drawdown, etc.) são calculadas para diferentes carteiras de compra e retenção (apenas ações, ações com obrigações e commodities, apenas mercadorias, etc.). Uma conclusão é que um portfólio diversificado ajuda a gerar retornos mais suaves e maiores. Outro ponto é como o reequilíbrio regular é importante para manter um nível adequado de diversificação no portfólio.
A Garner usa a métrica de retorno ajustada pelo risco para comparar estratégias. Deixe simplesmente chamar isso de erro semântico (é amplamente utilizado em toda a indústria), o leitor inteligente deve ser capaz de traduzir mentalmente esse retorno ajustado pela volatilidade. (Desculpe & # 8230; um urso de erro meu: Variância! = Risco)
Finalmente, uma nota lateral interessante específica para commodities e seus ETCs equivalentes para participações de longo prazo. O autor demonstra que, devido aos rendimentos de rotação negativos (para os mercados em contango) e a taxas adicionais de patrocinadores ETC que corroem grande parte dos retornos, esses instrumentos não são uma opção ideal para a retenção a longo prazo.
Sistema BBBO.
O primeiro sistema baseado em regras que a Garner apresenta é um Bollinger Band BreakOut. Ele descreve o sistema completo usando regras, não só para entrada e saída, mas também para dimensionamento de posição e risco, reequilíbrio, gerenciamento de dinheiro, etc. (como qualquer sistema bom deveria). O bom extra para os usuários do Trading Blox é que o sistema está disponível nos fóruns por aí.
O autor faz comparações com os vários benchmarks de alocação de ativos discutidos no capítulo anterior, que demonstram de forma bastante conclusiva a superioridade desse sistema Trend Following sobre as estratégias Buy and Hold da Buy and Hope. Jogar com os parâmetros do sistema também mostra alguma forma de robustez, com o desempenho mantendo-se bastante constante.
Um ponto é feito sobre negociação curta. Recomenda-se não.
Isto é principalmente à luz do mau desempenho de estratégias de curto-apenas testadas no livro. Mas o problema com este raciocínio é que a maioria dos backtests remontam apenas a 1982! Acredito que o autor poderia ter sido vítima de uma visão tendenciosa dos mercados, fazendo previsões macro sobre a continuidade das condições de mercado (sugerindo que, apesar do desempenho muito bom em 2007-2008, os sistemas de curto posicionamento voltarão ao desempenho negativo quando os mercados de ações se recuperam & # 8221;).
Tenho vários problemas com isso:
Quem sabe se os mercados vão se recuperar em breve? Sem entrar em discussões macroeconômicas com muito detalhe aqui: desde os anos 80, os mercados mundiais foram submetidos à maior expansão inflacionária nos últimos 100 anos (nunca?), Ajudando a apoiar (criar?) Os principais macro bull run (bubble?) na maioria das classes de ativos, globalmente. Eu não quero fazer nenhuma previsão sobre para onde estamos indo em seguida, mas quem sabe se os próximos 25 anos não rimarão com 1931-1955 (ou seja, e / ou nos dar um longo estilo no estilo do Japão & # 8221; espiral de declínio deflacionário). O pressuposto não foi testado em mercados anteriores (principalmente por falta de dados antes de 1982).
Como uma nota lateral para o acima: seria interessante medir e testar o impacto de um filtro de macro em um sistema Trend Following (ou seja, algo na veia de: & # 8220; favorecer longas negociações no sistema quando os indicadores macro indicam um período de expansão e trocas curtas durante declínios & # 8221;). Talvez explorar uma versão mecanizada de Schumpeter Business Cycles ou Kondratiev Waves como um filtro de longo prazo seria uma abordagem digna.
Retornos crescentes.
Este é um capítulo interessante abordando uma das falhas de ETFs versus futuros como instrumentos de negociação sistemática: alavancagem (ou melhor, falta de). O novo algoritmo de Gerenciamento de Dinheiro alterado dita ao sistema para concentrar o patrimônio nos sinais disponíveis, em vez de separar o capital próprio por instrumento (e sentar-se em Dinheiro, onde não há sinais). Este é um conceito interessante que merece uma investigação mais aprofundada.
A melhoria de desempenho gerada por essa regra de gerenciamento do Money é bastante interessante. A conclusão é que é possível aumentar os retornos sem aumentar a alavancagem.
Sistema Momentum.
O último capítulo dá o mesmo tratamento de comparação a um sistema de impulso (compre mercados de maior desempenho), o que parece superar o sistema BBBO (e, obviamente, Buy and Hold também).
Novamente, este código do sistema está disponível nos fóruns Trading Blox.
Depois do Word.
Uma leitura bastante curta e agradável de um desenvolvedor de Tendências e Desenvolvedores de Tendências de vida real experiente. Há algumas idéias para tirar, o que é sempre apreciável. Um pouco sobre o lado caro (mas de alguma forma consegui obtê-lo em quase -50% na amazon & # 8230;).
10 Comentários até agora e darr;
Obrigado pela revisão. Por curiosidade, quais foram alguns dos CAGRs mais atrasados testados e correspondentes DDs correspondentes para os sistemas de exemplo?
Minha experiência em desenvolver sistemas de negociação ETF reflete alguns destaques do livro que você mencionou. A vantagem não é tão prontamente abundante, então você precisa procurar um sistema com não apenas uma boa relação ganha-perda, etc., mas o sistema também precisa entregar um retorno aceitável com a alavanca disponível. Disse de outra maneira que você precisa projetar até Kelly em vez de levantar até Kelly.
O ponto sobre focar seu dinheiro nos sinais disponíveis corresponde à minha pesquisa. Assim como os benefícios dos sistemas de tipo de impulso que são construídos em torno da focalização.
Como o autor avisa contra jogar o lado curto, eu estaria disposto a apostar um níquel que ele não gasta muito tempo em indicadores de volume no livro ;-)
O sistema BBBO aplicado a um portfólio diversificado gerou 14,12% de CAGR com um MaxDD de 24% e a versão aprimorada (ou seja, concentrações em sinais disponíveis: 19,18% com MaxDD de 37,4%).
Você está certo sobre o autor não usar indicadores de volume e # 8211; Eu aceito que você encontrou algum bom uso deles?
Obrigado pelas estatísticas adicionais.
Sim, acho que o volume é útil e pode ser comercializado. A questão que muitos seguidores da tendência tem é que seus modelos não podem lidar com a forte inversão de preços que chegam ao final de uma boa oportunidade curta. Você pode ver essa reversão se você ficar de olho no volume porque o volume de negociação cai no final de um movimento. Tim Ord tem um livro sobre isso & # 8230;
E o comentário sobre o livro de Tim Ord, que é simplesmente um campo de vendas para o seu Ord Volume, um boletim informativo que você precisa pagar em seu site?
O livro é suficientemente interessante sem se inscrever em sua newsletter?
Oi Kevin, achei o livro útil. Não subscrevo a sua newsletter para não poder comentar o seu valor. Eu também não uso "Volume Ord" # 8221; exatamente da maneira como ele estabelece no livro. O que fiz em vez disso é apenas assumir o princípio geral de que o volume começará a cair no agregado à medida que chegar ao final de um movimento porque cada vez menos compradores marginais estão dirigindo o preço.
Você fez um comentário sobre o autor não backtesting até 1982. O que eu pensei interessante por alguns motivos, a saber, que eu deveria estar backtesting meu sistema de negociação mais longe!
De qualquer forma, este livro trata de sistemas de negociação para ETFs que só existem desde 1993. (de acordo com WSJ) online. wsj / ad / focusonetfs / history. html.
Então está tudo bem só backtest sistemas de negociação ETF para 1993 certo?
De forma estrita, você só pode testar back-test ETFs (ou qualquer outra coisa) a partir da data em que começam a operar (ou seja, 1993 para ETFs). Mas eu realmente não considero os ETFs como novos investimentos, dado que a maioria deles simplesmente tenta reproduzir um índice subjacente, que geralmente existe há muito mais tempo (ETFs de índices de ações, ETFs de commodities e ETFs de imóveis). . Esses índices provavelmente devem ser usados como proxy para o back-testing do ETF para períodos de back-test mais longos (isto é o que o autor de livros faz com os dados do índice que remontam a 1982).
Claro que isso não funciona com alguns ETFs mais exóticos (que geralmente são muito mais recentes), que não acompanham um índice, por exemplo. Nesse caso, o teste de retorno é bastante limitado.
Parece-me que os ETFs (2x e 3x) alavancados de hoje estão apenas implorando para serem usados em operações curtas. A redefinição diária e a decadência desses tipos de ETFs dificultam a perda de valor no longo prazo.
@ Max: Você tem razão em dizer que alguns desses ETFs alavancados têm reseting diário e decaimento do tempo. Um método para combater isso seria utilizar uma metodologia de temporização que o tirasse depois de um certo número de dias se o ETF não fizesse uma nova baixa ou uma nova alta. Digamos, por exemplo, se você estiver usando um ETF longo e ele não fizer um novo mínimo por 12 dias consecutivos, você pode fechar essa posição.
Opa e não fez um novo ALTO por 12 dias consecutivos, então você poderia fechar a posição nessa base.
Deixe um comentário (Cancelar)
Atualizações gratuitas.
Posts populares.
Procure no blog Au. Tra. Sy.
Global Futures Broker.
Blog Au. Tra. Sy, pesquisa e desenvolvimento de Trading Sistemático, com um sabor de Trend Following.
Disclaimer: O desempenho passado não é necessariamente indicativo de resultados futuros. A negociação de futuros é complexa e apresenta o risco de perdas substanciais; como tal, pode não ser adequado para todos os investidores. O conteúdo deste site é fornecido apenas como informação geral e não deve ser considerado como recomendação de investimento. Todo o conteúdo do site, não deve ser interpretado como uma recomendação para comprar ou vender qualquer título ou instrumento financeiro, ou para participar de qualquer estratégia específica de negociação ou investimento. As idéias expressas neste site são unicamente as opiniões do autor. O autor pode ou não ter uma posição em qualquer instrumento financeiro ou estratégia citada acima. Qualquer ação que você tome como resultado de informações ou análises neste site é, em última instância, de sua exclusiva responsabilidade.
RESULTADOS DE DESEMPENHO HIPOTÉTICOS TEM MUITAS LIMITAÇÕES INERENTES, ALGUNS DESCRITOS ABAIXO. NENHUMA REPRESENTAÇÃO ESTÁ FAZENDO QUE QUALQUER CONTA VOCE OU POSSIBILIDADE DE ALCANÇAR LUCROS OU PERDAS SIMILARES ÀOS MOSTRADOS; POR FAVOR, HÁ DIFERENÇAS FREQUENTEMENTE SHARP ENTRE RESULTADOS DE DESEMPENHO HIPOTÉTICOS E OS RESULTADOS REAIS REALIZADOS POR TODOS OS PROGRAMAS DE NEGOCIAÇÕES PARTICULARES. UMA DAS LIMITAÇÕES DOS RESULTADOS DE DESEMPENHO HIPOTÉTICOS É QUE ESTÃO GERALMENTE PREPARADAS COM O BENEFÍCIO DE HINDSIGHT. ADICIONALMENTE, A NEGOCIAÇÃO HIPOTÉTICA NÃO IMPORTA RISCOS FINANCEIROS, E NENHUM GRUPO DE NEGOCIAÇÃO HIPOTÉTICA PODE COMPLETAMENTE CONTA PARA O IMPACTO DO RISCO FINANCEIRO DE NEGOCIAÇÃO REAL. POR EXEMPLO, A CAPACIDADE PARA SUPORTAR PERDAS OU ADERIR A UM PROGRAMA DE NEGOCIAÇÃO EM PARTICULAR, APESAR DAS PERDAS DE NEGOCIAÇÃO, SÃO PONTOS MATERIAIS QUE TAMBÉM PODEM AFETAR DE MANEIRA ADEQUADA OS RESULTADOS DA NEGOCIAÇÃO REAL. HÁ NOMBROSOS OUTROS FATORES RELACIONADOS COM OS MERCADOS EM GERAL OU NA EXECUÇÃO DE QUALQUER PROGRAMA ESPECÍFICO DE NEGOCIAÇÃO QUE NÃO PODE SER TOTALMENTE COMPTABILIZADO NA PREPARAÇÃO DE RESULTADOS DE DESEMPENHO HIPOTÉTICOS E TODOS OS QUE PODEMOS ADVERSAMENTE EFECTUAR OS RESULTADOS DE NEGOCIAÇÃO.
ESTAS TABELAS DE DESEMPENHO E RESULTADOS SÃO HIPOTÉTICOS NA NATUREZA E NÃO REPRESENTAM A NEGOCIAÇÃO EM CONTAS REAIS.
Foram quatro meses desde a última revisão do livro. Eu queria fazer revisões de livros uma característica mais frequente do blog. Problema é que eu costumo começar alguns livros de uma só vez, mas tenho dificuldade em terminá-los.
O livro para a revisão de hoje é um Guia Prático de Sistemas de Negociação ETF por Anthony Garner, que é um Trend Follower e gerente de fundos (e usuário da Trading Blox). O livro destina-se a investidores que desejem investigar o comércio baseado em regras e explica, com inúmeros exemplos, o caminho para projetar, construir e testar sistemas mecânicos de negociação, com ênfase em como isso pode ser aplicado aos instrumentos da ETF.
O livro é uma leitura rápida (170 páginas) com muitos gráficos para ilustrar o teste.
Informação introdutória.
O autor começa apresentando negociações sistemáticas / mecânicas por meio de um exemplo de sistema muito simples e os registros de fundos sistemáticos como o Renaissance e muitos dos Trend Following Wizards.
O próximo capítulo trata dos dados. Enfatizando a importância de dados de boa qualidade, o autor lista algumas fontes para obter dados históricos a serem usados como proxy para os (relativamente recentes) ETFs. Um exemplo de investimento com / sem dividendos é um argumento convincente para tentar obter esses dados também (em pouco mais de um século, incluindo e reinvestindo dividendos quase o dobro do retorno anual & # 8211; e com composição, isso significa multiplicar o seu final equilíbrio por um fator de mais de 150!). Finalmente, Garner toca commodities e a necessidade de construir índices, incluindo fatores menos óbvios, como o retorno do rolo.
Um capítulo rápido sobre o software Backtesting segue (Garner usa Trading Blox ao longo do livro) leva ao capítulo final da Parte 1 sobre Estratégia e design do sistema.
Aspectos como otimização e ajuste de curva são discutidos, bem como a necessidade de premissas de testes realistas, na simulação de derrapagens e custos de transação & # 8211; que também pode ter um impacto dramático nos resultados da simulação.
Parte 2: A carne do livro.
A segunda e última parte introduz várias estratégias de investimento, incluindo negociação sistemática (ou baseada em regras). Conforme destacado pelo autor, as alocações de ativos são uma das mais importantes fontes de retorno. A boa notícia é que as principais classes de ativos (e mais) estão disponíveis na forma de um ETF. Várias alocações de ativos são testadas usando os diferentes sistemas ao longo desta parte.
Referências.
Como base para comparação, várias estatísticas (CAGR, drawdown, etc.) são calculadas para diferentes carteiras de compra e retenção (apenas ações, ações com obrigações e commodities, apenas mercadorias, etc.). Uma conclusão é que um portfólio diversificado ajuda a gerar retornos mais suaves e maiores. Outro ponto é como o reequilíbrio regular é importante para manter um nível adequado de diversificação no portfólio.
A Garner usa a métrica de retorno ajustada pelo risco para comparar estratégias. Deixe simplesmente chamar isso de erro semântico (é amplamente utilizado em toda a indústria), o leitor inteligente deve ser capaz de traduzir mentalmente esse retorno ajustado pela volatilidade. (Desculpe & # 8230; um urso de erro meu: Variância! = Risco)
Finalmente, uma nota lateral interessante específica para commodities e seus ETCs equivalentes para participações de longo prazo. O autor demonstra que, devido aos rendimentos de rotação negativos (para os mercados em contango) e a taxas adicionais de patrocinadores ETC que corroem grande parte dos retornos, esses instrumentos não são uma opção ideal para a retenção a longo prazo.
Sistema BBBO.
O primeiro sistema baseado em regras que a Garner apresenta é um Bollinger Band BreakOut. Ele descreve o sistema completo usando regras, não só para entrada e saída, mas também para dimensionamento de posição e risco, reequilíbrio, gerenciamento de dinheiro, etc. (como qualquer sistema bom deveria). O bom extra para os usuários do Trading Blox é que o sistema está disponível nos fóruns por aí.
O autor faz comparações com os vários benchmarks de alocação de ativos discutidos no capítulo anterior, que demonstram de forma bastante conclusiva a superioridade desse sistema Trend Following sobre as estratégias Buy and Hold da Buy and Hope. Jogar com os parâmetros do sistema também mostra alguma forma de robustez, com o desempenho mantendo-se bastante constante.
Um ponto é feito sobre negociação curta. Recomenda-se não.
Isto é principalmente à luz do mau desempenho de estratégias de curto-apenas testadas no livro. Mas o problema com este raciocínio é que a maioria dos backtests remontam apenas a 1982! Acredito que o autor poderia ter sido vítima de uma visão tendenciosa dos mercados, fazendo previsões macro sobre a continuidade das condições de mercado (sugerindo que, apesar do desempenho muito bom em 2007-2008, os sistemas de curto posicionamento voltarão ao desempenho negativo quando os mercados de ações se recuperam & # 8221;).
Tenho vários problemas com isso:
Quem sabe se os mercados vão se recuperar em breve? Sem entrar em discussões macroeconômicas com muito detalhe aqui: desde os anos 80, os mercados mundiais foram submetidos à maior expansão inflacionária nos últimos 100 anos (nunca?), Ajudando a apoiar (criar?) Os principais macro bull run (bubble?) na maioria das classes de ativos, globalmente. Eu não quero fazer nenhuma previsão sobre para onde estamos indo em seguida, mas quem sabe se os próximos 25 anos não rimarão com 1931-1955 (ou seja, e / ou nos dar um longo estilo no estilo do Japão & # 8221; espiral de declínio deflacionário). O pressuposto não foi testado em mercados anteriores (principalmente por falta de dados antes de 1982).
Como uma nota lateral para o acima: seria interessante medir e testar o impacto de um filtro de macro em um sistema Trend Following (ou seja, algo na veia de: & # 8220; favorecer longas negociações no sistema quando os indicadores macro indicam um período de expansão e trocas curtas durante declínios & # 8221;). Talvez explorar uma versão mecanizada de Schumpeter Business Cycles ou Kondratiev Waves como um filtro de longo prazo seria uma abordagem digna.
Retornos crescentes.
Este é um capítulo interessante abordando uma das falhas de ETFs versus futuros como instrumentos de negociação sistemática: alavancagem (ou melhor, falta de). O novo algoritmo de Gerenciamento de Dinheiro alterado dita ao sistema para concentrar o patrimônio nos sinais disponíveis, em vez de separar o capital próprio por instrumento (e sentar-se em Dinheiro, onde não há sinais). Este é um conceito interessante que merece uma investigação mais aprofundada.
A melhoria de desempenho gerada por essa regra de gerenciamento do Money é bastante interessante. A conclusão é que é possível aumentar os retornos sem aumentar a alavancagem.
Sistema Momentum.
O último capítulo dá o mesmo tratamento de comparação a um sistema de impulso (compre mercados de maior desempenho), o que parece superar o sistema BBBO (e, obviamente, Buy and Hold também).
Novamente, este código do sistema está disponível nos fóruns Trading Blox.
Depois do Word.
Uma leitura bastante curta e agradável de um desenvolvedor de Tendências e Desenvolvedores de Tendências de vida real experiente. Há algumas idéias para tirar, o que é sempre apreciável. Um pouco sobre o lado caro (mas de alguma forma consegui obtê-lo em quase -50% na amazon & # 8230;).
10 Comentários até agora e darr;
Obrigado pela revisão. Por curiosidade, quais foram alguns dos CAGRs mais atrasados testados e correspondentes DDs correspondentes para os sistemas de exemplo?
Minha experiência em desenvolver sistemas de negociação ETF reflete alguns destaques do livro que você mencionou. A vantagem não é tão prontamente abundante, então você precisa procurar um sistema com não apenas uma boa relação ganha-perda, etc., mas o sistema também precisa entregar um retorno aceitável com a alavanca disponível. Disse de outra maneira que você precisa projetar até Kelly em vez de levantar até Kelly.
O ponto sobre focar seu dinheiro nos sinais disponíveis corresponde à minha pesquisa. Assim como os benefícios dos sistemas de tipo de impulso que são construídos em torno da focalização.
Como o autor avisa contra jogar o lado curto, eu estaria disposto a apostar um níquel que ele não gasta muito tempo em indicadores de volume no livro ;-)
O sistema BBBO aplicado a um portfólio diversificado gerou 14,12% de CAGR com um MaxDD de 24% e a versão aprimorada (ou seja, concentrações em sinais disponíveis: 19,18% com MaxDD de 37,4%).
Você está certo sobre o autor não usar indicadores de volume e # 8211; Eu aceito que você encontrou algum bom uso deles?
Obrigado pelas estatísticas adicionais.
Sim, acho que o volume é útil e pode ser comercializado. A questão que muitos seguidores da tendência tem é que seus modelos não podem lidar com a forte inversão de preços que chegam ao final de uma boa oportunidade curta. Você pode ver essa reversão se você ficar de olho no volume porque o volume de negociação cai no final de um movimento. Tim Ord tem um livro sobre isso & # 8230;
E o comentário sobre o livro de Tim Ord, que é simplesmente um campo de vendas para o seu Ord Volume, um boletim informativo que você precisa pagar em seu site?
O livro é suficientemente interessante sem se inscrever em sua newsletter?
Oi Kevin, achei o livro útil. Não subscrevo a sua newsletter para não poder comentar o seu valor. Eu também não uso "Volume Ord" # 8221; exatamente da maneira como ele estabelece no livro. O que fiz em vez disso é apenas assumir o princípio geral de que o volume começará a cair no agregado à medida que chegar ao final de um movimento porque cada vez menos compradores marginais estão dirigindo o preço.
Você fez um comentário sobre o autor não backtesting até 1982. O que eu pensei interessante por alguns motivos, a saber, que eu deveria estar backtesting meu sistema de negociação mais longe!
De qualquer forma, este livro trata de sistemas de negociação para ETFs que só existem desde 1993. (de acordo com WSJ) online. wsj / ad / focusonetfs / history. html.
Então está tudo bem só backtest sistemas de negociação ETF para 1993 certo?
De forma estrita, você só pode testar back-test ETFs (ou qualquer outra coisa) a partir da data em que começam a operar (ou seja, 1993 para ETFs). Mas eu realmente não considero os ETFs como novos investimentos, dado que a maioria deles simplesmente tenta reproduzir um índice subjacente, que geralmente existe há muito mais tempo (ETFs de índices de ações, ETFs de commodities e ETFs de imóveis). . Esses índices provavelmente devem ser usados como proxy para o back-testing do ETF para períodos de back-test mais longos (isto é o que o autor de livros faz com os dados do índice que remontam a 1982).
Claro que isso não funciona com alguns ETFs mais exóticos (que geralmente são muito mais recentes), que não acompanham um índice, por exemplo. Nesse caso, o teste de retorno é bastante limitado.
Parece-me que os ETFs (2x e 3x) alavancados de hoje estão apenas implorando para serem usados em operações curtas. A redefinição diária e a decadência desses tipos de ETFs dificultam a perda de valor no longo prazo.
@ Max: Você tem razão em dizer que alguns desses ETFs alavancados têm reseting diário e decaimento do tempo. Um método para combater isso seria utilizar uma metodologia de temporização que o tirasse depois de um certo número de dias se o ETF não fizesse uma nova baixa ou uma nova alta. Digamos, por exemplo, se você estiver usando um ETF longo e ele não fizer um novo mínimo por 12 dias consecutivos, você pode fechar essa posição.
Opa e não fez um novo ALTO por 12 dias consecutivos, então você poderia fechar a posição nessa base.
Deixe um comentário (Cancelar)
Atualizações gratuitas.
Posts populares.
Procure no blog Au. Tra. Sy.
Global Futures Broker.
Blog Au. Tra. Sy, pesquisa e desenvolvimento de Trading Sistemático, com um sabor de Trend Following.
Disclaimer: O desempenho passado não é necessariamente indicativo de resultados futuros. A negociação de futuros é complexa e apresenta o risco de perdas substanciais; como tal, pode não ser adequado para todos os investidores. O conteúdo deste site é fornecido apenas como informação geral e não deve ser considerado como recomendação de investimento. Todo o conteúdo do site, não deve ser interpretado como uma recomendação para comprar ou vender qualquer título ou instrumento financeiro, ou para participar de qualquer estratégia específica de negociação ou investimento. As idéias expressas neste site são unicamente as opiniões do autor. O autor pode ou não ter uma posição em qualquer instrumento financeiro ou estratégia citada acima. Qualquer ação que você tome como resultado de informações ou análises neste site é, em última instância, de sua exclusiva responsabilidade.
RESULTADOS DE DESEMPENHO HIPOTÉTICOS TEM MUITAS LIMITAÇÕES INERENTES, ALGUNS DESCRITOS ABAIXO. NENHUMA REPRESENTAÇÃO ESTÁ FAZENDO QUE QUALQUER CONTA VOCE OU POSSIBILIDADE DE ALCANÇAR LUCROS OU PERDAS SIMILARES ÀOS MOSTRADOS; POR FAVOR, HÁ DIFERENÇAS FREQUENTEMENTE SHARP ENTRE RESULTADOS DE DESEMPENHO HIPOTÉTICOS E OS RESULTADOS REAIS REALIZADOS POR TODOS OS PROGRAMAS DE NEGOCIAÇÕES PARTICULARES. UMA DAS LIMITAÇÕES DOS RESULTADOS DE DESEMPENHO HIPOTÉTICOS É QUE ESTÃO GERALMENTE PREPARADAS COM O BENEFÍCIO DE HINDSIGHT. ADICIONALMENTE, A NEGOCIAÇÃO HIPOTÉTICA NÃO IMPORTA RISCOS FINANCEIROS, E NENHUM GRUPO DE NEGOCIAÇÃO HIPOTÉTICA PODE COMPLETAMENTE CONTA PARA O IMPACTO DO RISCO FINANCEIRO DE NEGOCIAÇÃO REAL. POR EXEMPLO, A CAPACIDADE PARA SUPORTAR PERDAS OU ADERIR A UM PROGRAMA DE NEGOCIAÇÃO EM PARTICULAR, APESAR DAS PERDAS DE NEGOCIAÇÃO, SÃO PONTOS MATERIAIS QUE TAMBÉM PODEM AFETAR DE MANEIRA ADEQUADA OS RESULTADOS DA NEGOCIAÇÃO REAL. HÁ NOMBROSOS OUTROS FATORES RELACIONADOS COM OS MERCADOS EM GERAL OU NA EXECUÇÃO DE QUALQUER PROGRAMA ESPECÍFICO DE NEGOCIAÇÃO QUE NÃO PODE SER TOTALMENTE COMPTABILIZADO NA PREPARAÇÃO DE RESULTADOS DE DESEMPENHO HIPOTÉTICOS E TODOS OS QUE PODEMOS ADVERSAMENTE EFECTUAR OS RESULTADOS DE NEGOCIAÇÃO.
ESTAS TABELAS DE DESEMPENHO E RESULTADOS SÃO HIPOTÉTICOS NA NATUREZA E NÃO REPRESENTAM A NEGOCIAÇÃO EM CONTAS REAIS.
Комментариев нет:
Отправить комментарий